FXのチャートの見方

弱気相場での取引

弱気相場での取引

弱気相場とは何ですか?

弱気相場とは何ですか?

他の注目すべき弱気相場の例は株式市場から来ています。 大恐慌、2008年の金融危機、またはコロナウイルスのパンデミックによる2020年の株式市場の暴落はすべて注目に値する例です。 これらの出来事はすべてウォール街に大きな損害を与え、全面的に株価に影響を与えました。 ナスダック100、ダウジョーンズ工業株30種平均(DJIA)、SP 500指数などの市場指数は、このような時期に大幅な価格下落を経験する可能性があります。

弱気相場と強気相場の違いは何ですか?

注目すべき違いの1つは、クマ市場が長期間の統合、つまり横向きまたはレンジング価格アクションを持つ可能性があることです。 これらは、市場のボラティリティが非常に低く、取引活動がほとんど行われていない時期です。 同じことが強気市場にも当てはまるかもしれませんが、この種の行動は弱気市場でより一般的である傾向があります。 結局のところ、長期間にわたって価格が下落することは、ほとんどの投資家にとってあまり魅力的ではありません。

他に考慮すべきことは、そもそも資産のショートポジションに入ることが可能かどうかです。 証拠金やデリバティブを使用して資産をショートさせる能力がない場合、トレーダーは現金または安定したコインで売ることによってのみ市場で弱気な見方を表明することができます。 これは、購入意欲がほとんどない、より長く引き出された下降トレンドにつながる可能性があり、その結果、ゆっくりとした問題のない横向きの価格行動が発生します。

弱気相場で取引する方法

弱気相場の場合、これはバウンスでロングポジションに入るでしょう。 この動きは、弱気相場ラリーまたはデッドキャットバウンスと呼ばれることもあります。 多くのトレーダーが短期的なバウンスを長くする機会に飛びつく可能性があるため、これらの逆トレンドの価格変動は、悪名高いほど不安定になる可能性があります。 ただし、弱気相場全体が終了したことが確認されるまでは、バウンス直後に下降トレンドが再開すると想定されています。

これが、成功したトレーダーが(最近の高値付近で)利益を上げ、弱気トレンドが再開する前に終了する理由です。 そうでなければ、弱気相場が続く間、彼らはロングポジションで立ち往生する可能性があります。 そのため、これは非常にリスクの高い戦略であることに注意することが重要です。 最先端のトレーダーでさえ、落下するナイフを捕まえようとすると大きな損失を被る可能性があります。

結びの考え

弱気相場とは何か、トレーダーが自分自身を守り、弱気相場から利益を得る方法について説明しました。 要約すると、最も簡単な戦略は、弱気相場で現金を維持し、より安全な取引機会を待つことです。 あるいは、多くのトレーダーはショートポジションを構築する機会を探します。 私たちが知っているように、取引に関しては市場動向の方向に従うのが賢明です。

相場の天井・底入れの判断に便利な
「信用評価損益率」

現物株式は売却しない限り、株価の変動により利益や損失が日々増減します。これを「評価損益」といいます。
信用取引でも同じように、建玉を保有しているあいだの損益を評価損益といいます。
信用取引には「評価損益率」と呼ばれる、損益に注目した指標が存在します。
これは、信用買い建玉を保有している投資家がどれくらいの損益になっているのかをパーセント(%)で表したものです。原則として毎週水曜日に東京証券取引所が公表している「信用取引残高」の数値をベースに算出され、日経新聞では翌日の木曜日の朝刊に掲載されています。

信用評価損益率の推移

当社のお客様と二市場の信用評価損益率(買建のみ)の推移

二市場との較差の比較推移

信用評価損益率の見方

お客様自身の信用評価損益率確認方法

PCサイト

マーケットスピード II(ログイン後)

マーケットスピード(ログイン後)

国内株式のリスクと費用について

■国内株式 国内ETF/ETN 上場新株予約権証券(ライツ)

【株式等のお取引にかかるリスク】

レバレッジ型、インバース型ETF及びETNのお取引にあたっての留意点

  • レバレッジ型、インバース型のETF及びETNの価額の上昇率・下落率は、2営業日以上の期間の場合、同期間の原指数の上昇率・下落率に一定の倍率を乗じたものとは通常一致せず、それが長期にわたり継続することにより、期待した投資成果が得られないおそれがあります。
  • 上記の理由から、レバレッジ型、インバース型のETF及びETNは、中長期間的な投資の目的に適合しない場合があります。
  • レバレッジ型、インバース型のETF及びETNは、投資対象物や投資手法により銘柄固有のリスクが存在する場合があります。詳しくは別途銘柄ごとに作成された資料等でご確認いただく、またはコールセンターにてお尋ねください。

【信用取引にかかるリスク】

【株式等のお取引にかかる費用】

国内株式の委託手数料は「超割コース」「いちにち定額コース」の2コースから選択することができます。
〔超割コース(現物取引)〕
1回のお取引金額で手数料が決まります。
取引金額 取引手数料
5万円まで 55円(税込)
10万円まで 99円(税込)
20万円まで 115円(税込)
50万円まで 275円(税込)
100万円まで535円(税込)
150万円まで640円(税込)
3,000万円まで1,013円(税込)
3,000万円超 1,070円(税込)

〔超割コース(信用取引)〕
1回のお取引金額で手数料が決まります。
取引金額 取引手数料
10万円まで 99円(税込)
20万円まで 148円(税込)
50万円まで 198円(税込)
50万円超 385円(税込)

超割コース大口優遇の判定条件を達成すると、以下の優遇手数料が適用されます。大口優遇は一度条件を達成すると、3ヶ月間適用になります。詳しくは当社ウェブページをご参照ください。
〔超割コース 大口優遇(現物取引)〕
1回のお取引金額で手数料が決まります。
取引金額 取引手数料
10万円まで 0円
20万円まで110円(税込)
50万円まで 261円(税込)
100万円まで 468円(税込)
150万円まで559円(税込)
3,000万円まで 886円(税込)
3,000万円超936円(税込)

〔超割コース 大口優遇(信用取引)〕
約定金額にかかわらず取引手数料は0円です。

〔いちにち定額コース〕
1日の取引金額合計(現物取引と信用取引合計)で手数料が決まります。 弱気相場での取引
1日の取引金額合計 弱気相場での取引 取引手数料
100万円まで0円
200万円まで 2,200円(税込)
300万円まで 3,300円(税込)
以降、100万円増えるごとに1,弱気相場での取引 100円(税込)追加。
※1日の取引金額合計は、前営業日の夜間取引と当日の日中取引を合算して計算いたします。
※一般信用取引における返済期日が当日の「いちにち信用取引」、および当社が別途指定する銘柄の手数料は0円です。これらのお取引は、いちにち定額コースの取引金額合計に含まれません。

  • カスタマーサービスセンターのオペレーターの取次ぎによる電話注文は、上記いずれのコースかに関わらず、1回のお取引ごとにオペレーター取次ぎによる手数料(最大で4,950円(税込))を頂戴いたします。詳しくは取引説明書等をご確認ください。
  • 信用取引には、上記の売買手数料の他にも各種費用がかかります。詳しくは取引説明書等をご確認ください。
  • 信用取引をおこなうには、委託保証金の差し入れが必要です。最低委託保証金は30万円、委託保証金率は30%、委託保証金最低維持率(追証ライン)が20%です。委託保証金の保証金率が20%未満となった場合、不足額を所定の時限までに当社に差し入れていただき、委託保証金へ振替えていただくか、建玉を決済していただく必要があります。
    レバレッジ型ETF等の一部の銘柄の場合や市場区分、市場の状況等により、30%を上回る委託保証金が必要な場合がありますので、ご注意ください。

【貸株サービス・信用貸株にかかるリスクおよび費用】

リスクについて 貸株サービスの利用に当社とお客様が締結する契約は「消費貸借契約」となります。株券等を貸付いただくにあたり、楽天証券よりお客様へ担保の提供はなされません(無担保取引)。
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